正确答案: C

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题目：如果已知期权的价值为10元，期权的内在价值为9元，则该期权的时间溢价为（）元。

解析：期权价值=内在价值+时间溢价，由此可知，时间溢价=期权价值-内在价值=10-9=1（元）。

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[多选题]下列关于实物期权的表述中，正确的有()。

A、从时间选择来看，任何投资项目都具有期权的性质

B、常见的实物期权包括扩张期权、时机选择期权和放弃期权

解析：项目具有正的净现值，并不意味着立即开始(执行)总是最佳的，也许等一等更好，选项D的说法不正确;放弃期权是一项看跌期权，其标的资产价值是项目的继续经营价值，执行价格是项目的清算价值，因此选项C的说法不正确

[多选题]利用布莱克-斯科尔斯定价模型计算期权价值时，影响期权价值的因素有()。

A、股票回报率的方差

B、期权的执行价格

C、标准正态分布中离差小于d的概率

D、期权到期日前的时间

解析：根据布莱克—斯科尔斯期权定价模型的三个公式可知，影响期权价值的因素有：标的股票的当前价格;标准正态分布中离差小于d的概率;期权的执行价格;无风险利率;期权到期日前的时间(年);股票回报率的方差

[单选题]欧式看涨期权和欧式看跌期权的执行价格均为19元，l2个月后到期，若无风险年利率为6％，股票的现行价格为l8元，看跌期权的价格为0.5元，则看涨期权的价格为（）。

0.58元

[单选题]下列有关表述不正确的是（）。

期权到期时出售人和持有人双方要进行标的物的实物交割

解析：期权出售人不一定拥有标的资产，期权是可以“卖空”的。期权购买人也不一定真的想购买标的资产。因此，期权到期时双方不一定进行标的物的实物交割，而只需按价差补足价款即可。

[单选题]对于未到期的看涨期权来说，当其标的资产的现行市价低于执行价格时，（）。

该期权处于虚值状态

解析：对于未到期的看涨期权来说，当其标的资产的现行市价低于执行价格时，该期权处于虚值状态，其内在价值为零，但仍有“时间溢价”，因此仍可以按正的价格出售，其价值大于零。

[单选题]对于看涨期权来说，期权价格随着股票价格的上涨而上涨，当股价足够高时（）。

期权价格不会超过股票价格

解析：期权价格如果等于股票价格，无论未来股价高低(只要它不为零)，购买股票总比购买期权有利。在这种情况下，投资人必定抛出期权，购入股票，迫使期权价格下降。所以，期权的价格不会超过股价。

[单选题]某看涨期权标的资产现行市价为40元，执行价格为50元，则该期权目前处于（）。

虚值状态

解析：对于看涨期权来说，资产现行市价低于执行价格时，该期权处于"虚值状态"；当资产现行市价高于执行价格时，称该期权处于"实值状态"。